Bitcoin signalizuje možnou stranovou konsolidaci

Opět máme za sebou zajímavý týden. Kurz ceny bitcoinu definoval nové historické maximum, inflace Spojených států znovu roste a Jerome Powell nevidí důvod pro další rychlé snížení sazby. Další týdenní svíce vypadá, že uzavře zelená. Projdeme si spolu grafy a podíváme se na to, kam by se mohl bitcoin vydat dál.

Začneme shrnutím tohoto týdne z pohledu důležitých událostí. Bitcoin se v pondělí po půlnoci opět odrazil a začal růst. I tentokrát za sebou nechal nevyplněný CME gap. To se často stává v momentě, kdy trh opanuje nějaká emoce. V tomto případě bych to viděl na strach z ušlé příležitosti (FOMO). Indexy ukazují extrémní chamtivost a trendy vyhledávání na Google opět rostou. Lze tedy předpokládat, že do bitcoinu již začínají investovat i menší investoři a domácnosti (retail).

Investice samozřejmě dnes neprobíhají již jen na kryptoměnových burzách. Do grafu jsem vám vyznačil i objemy denních změn ve spotových burzovně obchodovatelných fondech (ETF) na bitcoin. Velikost obdélníku současně ohraničuje otevírací doby newyorské burzy. Tam se s nimi primárně obchoduje. V pondělí narostly o více než miliardu a celková týdenní změna vyšla na +1,8 miliardy USD. I když se ke konci týdne již nedařilo nárůst držet, tak například fond IBIT (BlackRock) rostl každý den.

Inflace USA pomohla bitcoinu k novému ATH

V úterý tedy vidíme slušné objemy na burzách i nárůst spotových ETF. Přesto kurz moc nerostl. Čekalo se na nějaký silnější impulz. Ten přišel až ve středu ve formě zveřejnění inflačních dat Spojených států. I když ve finále data naplnila očekávání analytiků, tak to pomohlo na chvilku bitcoinu vyrůst a definovat nové historické maximum (ATH) na úrovni 93 432,75 USD. Pak přišlo zamítnutí a pokles. I trend se překlopil do klesajícího. Lze předpokládat, že část investorů vybírala zisky, což je při vytvoření nového ATH časté a logické.

Další inflační čísla z USA nás ve čtvrtek poslala ještě níže a klesající trend upevnil Jerome Powell. Ve čtvrtek večer promluvil na zasedání Dallaské regionální komory. Během diskuze zmínil i fakt, že aktuálně nevidí v ekonomice žádný signál, který by Fed nutil rychle znovu snížit sazbu. Až do té doby 83 % trhu očekávalo snížení o 25 bazických bodů na prosincovém zasedání. Levné peníze tedy možná na trh nedorazí, což se logicky muselo odrazit i na kurzu ceny bitcoinu. Přesto se v pátek vrátil k opatrnému růstu ze kterého ho na pár hodin vyhodila jen zpráva o maloobchodních tržbách USA. Ty sice zpomalily tempo růstu, ale přesto stále rostou nad očekáváním trhu. Pro dolar dobře, pro bitcoin naopak.

Ale jak jsem říkal, propad byl jen krátký a kurz ceny bitcoinu na chicagské burze CME nakonec uzavřel na 91 053 USD. Tam bych v pondělí čekal návrat, jestliže se na trh již zase vrátila logika.

Bitcoin vytvořil medvědí divergenci

Na čtyřhodinovém grafu si můžeme všimnout medvědí divergence, která nám avizovala propad po dosažení nového ATH. Relative Strength Index (RSI) klesal, ale cena stále rostla. To většinou moc dlouho nevydrží. Navíc se RSI na čtyřhodinovém grafu dostalo nad úroveň 90 bodů. Již hodnoty nad 70 značí překoupený trh a potenciální korekci.

Na druhou stranu vidím tvořící se potenciální převrácený vzor Head and shoulders. To je býčí signál a jeho cílová úroveň vychází kolem 97 000 USD. Záleží ale také na trendové linii (oranžová). Tu kurz ceny bitcoinu již několik týdnů respektuje a včera došlo k jejímu prolomení. Uvidíme, zda se jedná jen o falešný poplach způsobený slabšími víkendovými objemy. Třeba se to ukáže již dnes večer.

Denní graf signalizuje stranový pohyb

Na denním grafu jsem naposledy nechal vyznačenou býčí vlajku, kterou jsem maloval již od března. Její cílová úroveň byla 87 000 USD a ta již byla dosažena. Bitcoin nám tak krásně předvedl platnost tohoto vzoru a krásu technické analýzy (ale stále opakuji, že makro tady vládne). Technická analýza pouze pomáhá zvýšit šance na úspěšný obchod.

Do grafu jsem také vyznačil Bollingerova pásma. Vidíme, že se již delší dobu pohybujeme na horním pásmu. Podobnou situaci vidím i v únoru a červnu letošního roku. Pak následoval většinou stranový pohyb s návratem ke středu. Šlo by tedy předpokládat stranový pohyb a otestování modrého pásma. To se aktuálně nachází na 78 407 USD, ale s každým dnem se bude přibližovat k aktuální ceně bitcoinu. Při stranovém pohybu může do 10 dnů být klidně kolem 90 000 USD.

Týdenní graf míří nad 100 000 USD

Na týdenním měřítku vypadá bitcoin hodně dobře. Vyznačil jsem indikátor Ichimoku Kinko Hyo. Krátkodobý Tenkan-sen (červená) i střednědobý Kijun-sen (modrá) jsou v souladu a naznačují možné pokračování. Chikou span (aktuální cena vyznačená 26 týdnů zpátky) také prolomila klesající trendovou linii a ukazuje býčí trh.

Do grafu jsem vyznačil i Fibonacciho retracement. Nacházíme se blízko ATH a nemáme tak moc informací o oblastech nad námi. Jako základnu retracementu jsem vzal údaj z 1.1.2024. Úroveň 100 % jsem dal na uzávěrku týdenní svíčky z týdne dosažení předchozího ATH (03/2024). Vychází mi tedy, že kurz ceny bitcoinu se aktuálně pohybuje kolem významné úrovně 161,80 %. Při jejím pokoření je další výzvou 200 % (100 800 USD). Naopak při zamítnutí lze čekat support kolem 83 650 USD (141,40 %) a 79 500 USD (127,20 %).

Na internetu panuje extrémní chamtivost

Než si z výše ukázaných grafů vyvodíme nějaké závěry, tak se ještě podíváme na internet a jejich populární analytiky. Kromě zajímavých závěrů mají také moc ovlivňovat retailové investory. A ti se podle všeho začínají na trh vracet.

Titan of Crypto analyzuje měsíční graf a vychází mu cíl vzoru na 158 000 USD. S ohledem na zvolené měřítko ho tam vidí v polovině příštího roku.

Benjamin Cowen, tvůrce nástroje Into The Cryptoverse, ukazuje na rostoucí zájem retailu. Přesto vidí, že sledovanost YouTubových krypto kanálů je zatím pouze na polovině roku 2021. Předpokládá, že půjdeme výš (zájem i cena).

Indikátor Fear & Greed index, který skládá dohromady trendy vyhledávání na Google, volatilitu a velikost objemů se dostal na úroveň 90 bodů. To značí extrémní chamtivost a na této úrovni jsme byli naposledy na počátku března.

Matther Hyland poukazuje na stále rostoucí dominanci bitcoinu. Historicky to vypadá, že výrazné růsty ceny přišly vždy v souvislosti s propadem dominance. Předpokládá, že se další růst blíží.

Kam se tedy bitcoin vydá?

Kurz ceny bitcoinu nám předvedl opět krásné věci. Definoval nové historické maximum, a i přes odliv spotových ETF a negativní zprávy od Jerome Powella, se dokázal udržet relativně stabilní. Na čtyřhodinovém grafu se RSI vrací do normálu a tvoří se tam potenciálně býčí vzor. Z denního hlediska by šla sice předpokládat menší stranová konsolidace, ale týdenní měřítko zůstává býčí.

Na internetu již hodně lidí vyhlíží počátek sezóny altcoinů. Nemyslím si, že by chtěl bitcoin již vládu předat. Podle indikátorů se stále jedná o jednu z nejlépe rostoucích kryptoměn. Index ukazuje hodnotu 41. Údaj pod 25 značí bitcoinovou sezónu a nad 75 zase altcoinovou. Jsme tedy někde před polovinou. Osobně bych to viděl až tak na jaro příštího roku.

Z krátkodobého hlediska předpokládám klidný týden. Oscilaci kolem 90 000 USD. Hodně likvidity máme kolem 92 500 a 86 000 USD. Tady v těchto mezích bych tedy předpokládal pohyb čistě na základě logiky.

Ani z pohledu makroekonomie nás toho v následujícím týdnu moc nečeká. Spojené státy v úterý zveřejní počty stavebních povolenek a v pátek přijde inflace z Japonska. Samozřejmě může přijít i nějaká nečekaná informace, která nás pošle dolů nebo na nové ATH. Také neustále vyhlížím nějaké informace ohledně odškodnění klientů zkrachovalé FTX. Soud proběhl 7. října a datum účinnosti plánu bylo předběžně stanoveno na 31. října. FTX má pak 60 dnů na odškodnění. Logicky by tedy do konce roku měli distribuovat 16 miliard USD ve fiat měně. Osobně to beru jako další možný silný býčí impulz.

Jak budu obchodovat tento týden?

Včera jsem měl otevřenou krátkou pozici s ohledem na tvorbu inverzního Head and shoulders na čtyřhodinovém grafu. Úspěšně jsem jí uzavřel během dosažení plánované úrovně (těsně nad 90 000 USD). Aktuálně nemám otevřenou žádnou pozici, ale připravené mám dlouhé pozice kolem 89 700 USD. Tam čekám, že se dnes podíváme a pak porosteme na 91 500 USD. Soudím tak z aktuálních indikátorů a mapy likvidity. Pro vás to ale není rozhodně žádné doporučení nebo investiční rada. Celý článek vyjadřuje jen a pouze můj osobní názor na dění kolem bitcoinu. DYOR.

Do článku se samozřejmě nevejde všechno, ale ve středu jsme se domluvili s Jaroslavem Jarolímem a přijdu na živý stream Kryptomagazínu. Ukážu tam tedy všechny grafy a nástroje, které používám a vysvětlím proč mám názor takový, jaký mám. Prostor bude samozřejmě i na vaše dotazy a diskuzi. Možná vám to pomůže poznat některé nástroje, které můžete využít při tvorbě vlastní analýzy. Těším se na vás a vaše otázky.

Celý článek zde | Podnikání za 500 Kč ? – ANO